來(lái)源：煤炭視界

2020年，受新冠肺炎疫情影響，世界經(jīng)濟受挫，全球煤炭市場(chǎng)也受到嚴重沖擊。國際能源署的統計數據顯示，2020年，全球煤炭貿易量同比下降10%，大約減少1.5億噸，創(chuàng )歷史最大降幅。今年以來(lái)，隨著(zhù)全球經(jīng)濟逐漸復蘇，煤炭市場(chǎng)也呈現恢復上升的態(tài)勢。國際能源署預測，2021年，在中國等主要新興經(jīng)濟體經(jīng)濟活動(dòng)增強及經(jīng)濟快速增長(cháng)等因素的驅動(dòng)下，世界煤炭需求量將強勁反彈。作為經(jīng)濟性的能源資源，煤炭資源具有一定競爭力，更具有其他資源不可替代的地位。本文基于資源角度，對全球主要煤炭生產(chǎn)國的儲量和開(kāi)發(fā)進(jìn)行了分析對比，為企業(yè)和投資者提供借鑒。

煤炭是目前全球儲量最為豐富、分布最為廣泛且使用最為經(jīng)濟的能源資源之一。截至2020年年底，全球已探明的煤炭?jì)α繛?.07萬(wàn)億噸，分地區來(lái)看，亞太地區儲量占比42.8%，北美地區占比23.9%，獨聯(lián)體國家占比17.8%，歐盟地區占比7.3%，以上4個(gè)地區儲備合計占比超過(guò)90%。從國家來(lái)看，美國是全球煤炭?jì)α孔钬S富的國家，占全球資源的23.2%，俄羅斯占比15.1％，澳大利亞占比14％，中國占比13.3％，印度占比10.3％，以上5個(gè)國家儲量之和占全球總儲量的76％；而印度尼西亞和蒙古國煤炭的探明儲量占比僅為3.2%和0.2%。從產(chǎn)量來(lái)看，2020年年底全球煤炭產(chǎn)量77.42億噸，其中中國產(chǎn)量占比達到51%、美國占比6.3%、澳大利亞占比6.2%、俄羅斯占比5.2%、印度占比7.3%、印度尼西亞占比7.3%、蒙古國占比0.6%。從供需角度來(lái)看，中國、日本、印度和韓國是煤炭主要進(jìn)口國家，而印度尼西亞、澳大利亞、蒙古國、俄羅斯是主要的煤炭出口國。

蒙古國：最主要的煤炭資源是褐煤

蒙古國將全國劃分為5個(gè)經(jīng)濟區：中央經(jīng)濟區、山林經(jīng)濟區、戈壁經(jīng)濟區、西部經(jīng)濟區和東部經(jīng)濟區，煤炭資源在5個(gè)經(jīng)濟區均有分布。其中，中央經(jīng)濟區有13個(gè)煤礦點(diǎn)，儲量占全國比重16.5%；山林經(jīng)濟區有煤礦點(diǎn)13個(gè)，儲量占比4.7%；戈壁經(jīng)濟區有20個(gè)煤礦點(diǎn)，儲量占比30.6%；西部經(jīng)濟區有23個(gè)煤礦點(diǎn)，儲量占比16.7%；東部經(jīng)濟區有16個(gè)煤礦點(diǎn)，儲量占比達到31.5%。因此，整體來(lái)看，蒙古國煤炭?jì)α恐饕性跂|部經(jīng)濟區和戈壁經(jīng)濟區。

蒙古國的煤田分屬石炭紀、二疊紀、侏羅紀和白堊紀，在已查明的煤炭資源中，石炭紀煤炭占比8.9%、二疊紀煤炭占比38.8%、侏羅紀煤炭占比3.6%、白堊紀煤炭占比48.7%。白堊紀煤炭主要以褐煤為主，二疊紀煤炭主要以焦煤為主。因此，蒙古國所有的煤炭資源中，褐煤是最主要的資源，主要產(chǎn)地在東部經(jīng)濟區；焦煤次之，主要產(chǎn)地是南部的戈壁經(jīng)濟區。目前，蒙古國大型煤礦有5個(gè)：巴嘎諾爾煤礦、沙林格爾煤礦、新烏斯煤礦、納林蘇海特露天煤礦和塔班陶勒蓋煤礦。

巴嘎諾爾煤礦位于首都烏蘭巴托以東130公里，建于1978年，年生產(chǎn)能力600萬(wàn)噸左右，由3條主煤層組成，呈模具狀，沿東北至西南走向，長(cháng)12公里，寬4—5公里。該礦現為股份企業(yè)，國家控股75%。目前，其主要為蒙古國中央能源系統下的火力發(fā)電廠(chǎng)供應煤炭。從煤炭指標來(lái)看，該礦煤炭的灰分為12%—17%，含水量為28%—33%，含硫量為0.3%—0.5%，熱值為3200—3600大卡。

沙林格爾煤礦位于烏蘭巴托以北215公里處，始建于1962年，是蒙古國最早開(kāi)發(fā)的露天煤礦之一，所產(chǎn)原煤的絕大部分用于其國內達爾熱汗電廠(chǎng)和額爾登特電廠(chǎng)發(fā)電。從煤炭指標來(lái)看，該礦煤炭的灰分為21%—28%，揮發(fā)分為31%—34%，熱值為4400—4700大卡。當前該煤礦有一條專(zhuān)屬的鐵路支線(xiàn)，可以將煤炭通過(guò)跨蒙古國鐵路運送至俄羅斯和中國。

新烏斯煤礦位于烏蘭巴托南240公里，自1992年以來(lái)每年產(chǎn)煤50萬(wàn)噸，設計生產(chǎn)能力為年產(chǎn)原煤200萬(wàn)噸，煤的發(fā)熱值為2800—3200卡/公斤，已探明儲量為20億噸。

塔班陶勒蓋煤礦是世界上最大的尚未完全開(kāi)發(fā)的露天焦煤礦，礦區煤炭?jì)Σ孛娣e達400平方公里，煤層厚度190米，共16層。該煤礦屬優(yōu)質(zhì)煉焦用煤，原煤出焦率60%以上，是世界上的緊缺煤種。初步探明的煤儲量約為64億噸，其中主焦煤18億噸、動(dòng)力煤46億噸。煤質(zhì)的水分為0.6%、灰分為22%、硫分為0.5—0.8%、發(fā)熱量為5000—5500大卡，品質(zhì)較好。主礦區距中國邊境約250公里，是全球僅存的與中國鄰近的大型優(yōu)質(zhì)焦煤資源之一，中國進(jìn)口該礦的主要焦煤就是通過(guò)（嘎順蘇海圖口岸—甘其毛都口岸）實(shí)現的。

納林蘇海特煤礦位于蒙古國南戈壁省古爾本特斯具東南34公里處，2003年3月正式投產(chǎn)，煤種主要為肥氣煤，該礦焦煤資源主要通過(guò)策克口岸進(jìn)入中國。

美國：適于煉焦的煤炭資源較為豐富

美國的煤炭資源分布廣泛，地區分布比較均衡，全美50個(gè)州中，有38個(gè)州賦存煤炭，占國土面積的13%。具體來(lái)看，其煤炭?jì)α恐饕性诳屏_拉多、伊利諾依、蒙大拿、賓夕法尼亞、俄亥俄、西弗吉尼亞、懷俄明和肯塔基8個(gè)州，煤炭?jì)α空既赖?4%，其中蒙大拿州占25.4%的探明儲量；懷俄明州列第二，占14.8%；伊利諾依州第三；占14.3%。

美國適于煉焦的煤炭資源較為豐富，約占探明儲量的35%，但低揮發(fā)分煙煤儲量有限，只占探明儲量的1.1%。煉焦煤的主要產(chǎn)地是阿巴拉契亞煤田，西部也有一些重要的煙煤產(chǎn)區。無(wú)煙煤資源有限，主要集中在賓夕法尼亞州，阿拉斯加州、新墨西哥州、猶他州、弗吉尼亞州也有少部分儲量。美國主要有三大煤田：阿巴拉契亞煤田、波特河煤田和伊利諾依煤田。

阿巴拉契亞煤田位于美國東部阿巴拉契亞山地，和山脈走勢一樣，煤田呈現東北西南延伸狀，長(cháng)1200—1250千米，寬50—300千米，含煤面積18萬(wàn)平方千米，跨美國9個(gè)州，煤層厚度可達900米，屬石炭—二疊紀煤田。探明儲量超過(guò)2500億噸，可采煤層較多且穩定，斷層構造比較少，一般埋藏在距地表300米以?xún)?，可以方便地用露天、平硐或斜井開(kāi)采。主產(chǎn)煤種中，褐煤占比0.7%、煉焦煤占比92%，其余屬于無(wú)煙煤。煤的灰分平均為14%，硫分平均為1.9%，發(fā)熱量超過(guò)7000大卡。

伊利諾依煤田位于美國東中部伊利諾依州，煤田面積12.9萬(wàn)平方千米，探明儲量接近2000億噸，屬于石炭紀煤田，可采煤層約20層，但是穩定性較差，厚度變化較大。從煤種分析來(lái)看，硫分主要集中在2%—5%，灰分為6%—14%，揮發(fā)分為31%—40%，發(fā)熱量平均達6000大卡。

波特河煤田位于美國懷俄明州東北部和蒙大拿州西南部，面積3.1萬(wàn)平方千米，探明儲量超過(guò)1200億噸，預計的儲量更是多達7000億噸，成煤年代大概為3300萬(wàn)年前的第三紀和白堊紀。目前，波特河煤田煤層厚度可達110米，可采煤層達20層以上。從煤種分析來(lái)看，煤炭硫分含量0.5%左右，南部礦區硫分較低，為0.2%—0.25%；北部煤炭硫分相對較高，灰分整體低于10%，發(fā)熱量平均達4800大卡。

澳大利亞：產(chǎn)量和出口量均位于世界前列

澳大利亞地大物博，地質(zhì)結構長(cháng)期穩定，數億年來(lái)沒(méi)有強烈的地質(zhì)運動(dòng)，有利于礦物的長(cháng)期積聚、富集，礦產(chǎn)資源豐富。其煤炭資源極其豐富，煤炭產(chǎn)量和出口量均位于世界前列。澳大利亞煤炭不僅儲量大，且煤炭?jì)?yōu)良，發(fā)熱量高，硫分、灰分較低。另外，埋藏條件良好，開(kāi)采難度相對較小，露天礦的開(kāi)采極限是120米，井工礦的開(kāi)采深度在150—500米。據澳大利亞統計局公布的數據，近年來(lái)澳大利亞處于生產(chǎn)運營(yíng)中的煤礦共有76座，其中黑煤礦72座、褐煤礦4座，另外還有探明褐煤礦床300余座。

從分布地區來(lái)看，澳大利亞95%以上的黑煤資源都集中在新南威爾士州和昆士蘭州，其中新南威爾士州的黑煤儲量約占全國總量的34%，而昆士蘭州黑煤儲量約占全國總量的62%，且以露天礦居多。同時(shí)，澳大利亞現有的黑煤運營(yíng)項目（包括原有及新增）也主要集中在以上地區的博文盆地和悉尼盆地。澳大利亞統計局公布的數據顯示，博文盆地煤炭?jì)α繛?48.08億噸，悉尼盆地儲量則為272.14億噸。具體到這兩個(gè)州，新南威爾士州目前投入運營(yíng)且規模較大的煤礦主要有Bulga、HunterValley、UlanWest、Moolarben、MountArthur等礦山；昆士蘭州則有Gnooyella、PeakDowns、Saraji、Blackwater、Callide等大型礦山。從煤炭指標來(lái)看，發(fā)熱量5000—5500大卡的澳煤灰分為20%—25%，硫分為0.4%—0.7%，揮發(fā)分為25%—28%。焦煤方面，灰分含量為8%—10%，揮發(fā)分為25%—37%，硫分為0.5%—0.8%。

印度尼西亞：多為露天煤礦且開(kāi)采條件較好

印度尼西亞煤炭探明的儲量主要分布在蘇門(mén)答臘島的中部和南部以及加里曼丹島的中部和東南部，礦井數量少，但是產(chǎn)量較大，多數煤礦屬于合資企業(yè)且主要以出口為目的。多數煤層厚度從0.3米以下到70米，通常為5—15米，特厚層為劣質(zhì)煤。從成煤的時(shí)間來(lái)看，屬于新生代第三季的始新世到上新世時(shí)期，因此煤炭的年份較輕，多為褐煤和次煙煤，其中褐煤占比超過(guò)50%。

印度尼西亞的煤炭幾乎都是露天開(kāi)采，開(kāi)采條件較好，大部分煤層埋藏較淺。因此，按照印度尼西亞煤炭形成的時(shí)間和質(zhì)量來(lái)看，開(kāi)采的煤炭多用作動(dòng)力煤，其中主要以低于6000大卡的煤炭為主，發(fā)熱量超過(guò)7000大卡的優(yōu)質(zhì)煙煤和焦煤較為匱乏。印度尼西亞雖然缺乏焦煤，但是動(dòng)力煤質(zhì)量較好，最大的優(yōu)點(diǎn)就是灰分和硫分很低，有害空氣污染物含量低。用作發(fā)電的時(shí)候，具有帶負荷能力強、粒度均勻、石子煤排量少和較好可磨性等特點(diǎn)，這使得印度尼西亞煤的使用經(jīng)濟性大幅提高，也是其煤炭出口較好的最大原因。印度尼西亞主要有兩大煤炭生產(chǎn)企業(yè)：布米資源與阿達羅能源。

布米資源是印度尼西亞最大的煤炭生產(chǎn)企業(yè)，主要擁有普里馬煤炭公司和阿魯特明公司的大部分股權，合計煤炭?jì)?.69億噸，潛在儲量超過(guò)11億噸。前者的煤炭硫分含量在0.35%—0.7%，水分為11%—33%，灰分為5.5%—7.7%，發(fā)熱量為4200—6250大卡。后者的煤炭硫分含量在0.35%—1%，水分為11%—35%，灰分為5.5%—12.5%，發(fā)熱量在6250—6500大卡。上述煤炭主要用于印度尼西亞國內電廠(chǎng)發(fā)電，其次出口至印度、日本和中國。

阿達羅能源為印度尼西亞第二大動(dòng)力煤生產(chǎn)商，主要煤礦位于印度尼西亞南加里曼丹省，企業(yè)從其三個(gè)礦場(chǎng)（Paringin、Tutupan和Wara）生產(chǎn)中等熱值的亞煙煤，發(fā)熱量在4000—5000大卡，其灰分、硫和氮含量?jì)H為2.5%，因此用途廣泛。由于其污染物含量低，生產(chǎn)的煤炭通常與高灰分和含硫量的煤混合，以降低與灰分處理相關(guān)的成本以及硫和一氧化二氮還原裝置所需的資本支出。

俄羅斯：儲量較大但分布不平衡

俄羅斯煤炭種類(lèi)豐富，煉焦煤儲量較大，且品種較全，但是最大的問(wèn)題就是煤炭分布不平衡，3/4以上分布在俄羅斯的遠東地區（亞洲部分），剩下的在歐洲部分。

在遠東地區中，煤炭?jì)α孔畲蟮娜齻€(gè)地區為：薩哈共和國、阿穆?tīng)栔菀约盀I海邊疆區。薩哈共和國是遠東地區煤炭?jì)α孔畲蟮膮^域，也是煉焦煤儲備最大的區域，主產(chǎn)區是埃利吉石煤田、坎加拉瑟褐煤田。阿穆?tīng)栔輧α颗旁诘诙?，大型煤田包括?lài)奇欣斯克、博古恰內和葉爾科夫齊，其余因地理位置原因，不適合長(cháng)途運輸。濱海邊疆區的大型煤田包括比金煤田、巴甫洛夫斯克褐煤田、利波夫齊和伊里喬夫卡煤田，其余多數煤田地質(zhì)條件復雜，開(kāi)采的技術(shù)要求相對較高。

在歐洲部分中，將近一半的儲量在中部的庫茲巴斯煤田，其余大部分儲量在克拉斯諾雅爾斯爾斯克邊區，幾乎都是褐煤，適于露天開(kāi)采，此外，還有一部分動(dòng)力煤分布在科米共和國、羅斯托夫州和伊爾庫茨克。整體來(lái)看，由于俄羅斯的版圖原因，部分經(jīng)濟區需要從其他區域外運煤炭，俄羅斯每年大約有四分之一的煤炭產(chǎn)量，約5000萬(wàn)噸需要在各地區間相互調配，平均運距達1000公里，最長(cháng)運距達3000公里。